Calcular intereses de mora parece una multiplicación y casi nunca lo es. La tasa cambia cada mes, viene expresada como efectiva anual, y si te equivocas hacia arriba puedes terminar cobrando por encima del límite legal. Esta guía es para el área de cartera de una empresa que cobra sus propias facturas.

De dónde sale la tasa

No la escoge tu empresa. La Superintendencia Financiera certifica cada mes el interés bancario corriente, y de ahí se deriva la tasa de usura, que es el techo. En obligaciones comerciales, la tasa de mora no puede superar la de usura, y cobrar por encima de ese límite es delito.

Tres consecuencias prácticas:

• Consulta la certificación vigente en el sitio de la Superintendencia Financiera para cada mes de mora. No uses la tasa que tenías guardada del año pasado.
• Si tu contrato o tu factura pacta una tasa, aplica esa, siempre que no supere el máximo legal del periodo.
• Si la obligación no es comercial, las reglas pueden ser distintas. Confírmalo con tu abogado antes de cobrar.

El cálculo, en cuatro pasos

1. Cuenta los días de mora

Desde el día siguiente al vencimiento hasta el día del pago o hasta la fecha de corte. Si la mora atraviesa varios meses, separa los días de cada mes: cada tramo va con su propia tasa.

2. Toma la tasa efectiva anual de cada mes

La certificación viene expresada como tasa efectiva anual (EA). No la dividas por doce ni por 365: una tasa efectiva no se reparte de forma lineal.

3. Conviértela a tasa diaria

La fórmula es:

tasa diaria = (1 + tasa EA)^1/365 − 1

Algunas empresas usan base 360. Lo importante es que la base sea la misma en todos tus cálculos y coincida con lo que pactaste.

4. Aplícala al capital vencido

intereses = capital × [(1 + tasa diaria)^días − 1]

Que es lo mismo que capital × [(1 + tasa EA)^días/365 − 1]. El cálculo se hace sobre el capital de la factura, no sobre un saldo que ya incluye intereses.

Un ejemplo

Las tasas de este ejemplo son ilustrativas: no corresponden a ninguna certificación vigente. Para tu cálculo, usa siempre la tasa certificada del periodo.

Una factura de $5.000.000 lleva 45 días vencida, todos dentro de un mismo mes, con una tasa de mora de 24% EA.

• Tasa diaria: (1,24)^1/365 − 1 ≈ 0,0590% diario.
• Factor: (1,24)^45/365 − 1 ≈ 2,688%.
• Intereses: $5.000.000 × 2,688% ≈ $134.377.

Ahora el caso real, en el que la mora cruza dos meses con tasas distintas: 20 días a 24% EA y 25 días a 23,5% EA.

• Primer tramo: $5.000.000 × [(1,24)^20/365 − 1] ≈ $59.283.
• Segundo tramo: $5.000.000 × [(1,235)^25/365 − 1] ≈ $72.810.
• Total: ≈ $132.093.

La diferencia parece pequeña en una factura. Sobre cientos de facturas, y frente a un cliente que revisa las cuentas, es la diferencia entre una cifra que se sostiene y una que hay que corregir.

Los errores más comunes

• Tratar la tasa EA como nominal y dividirla por doce. Da un resultado mayor al correcto y te puede poner por encima del límite.
• Usar una sola tasa para toda la mora cuando la deuda atraviesa varios meses.
• Calcular sobre un saldo que ya trae intereses. Los intereses se calculan sobre el capital vencido.
• Cobrar intereses que no pactaste o en obligaciones a las que no aplican. Si tienes dudas, pregúntale a tu abogado antes de incluirlos en un estado de cuenta.
• Hacer la cuenta a mano en cada mensaje. La cifra que ve el cliente debe salir de un solo lugar, el mismo para todos los canales. Dos números distintos para la misma factura son la forma más rápida de perder una conversación.

Cuándo conviene cobrar los intereses y cuándo no

Tener derecho a cobrarlos no significa que siempre convenga. En mora temprana, incluir intereses en el primer recordatorio puede convertir un olvido en una discusión. Muchas empresas los liquidan pero los usan como margen: se condonan si el cliente paga el capital en la fecha acordada. Si lo haces, que sea una decisión de tu empresa, con márgenes definidos, y que quede por escrito en el acuerdo de pago.

Y en cualquier mensaje donde menciones intereses, sin amenazas ni urgencia falsa: la cifra exacta y la fecha de corte bastan. Las reglas de contacto están en la guía de la Ley 2300.

Cómo lo hace Treli AI

El agente de Treli AI no calcula intereses ni ningún otro monto. Los saldos, intereses y fechas salen de la cartera que carga tu empresa por CSV o por API: el modelo redacta, no calcula. Si un cliente pregunta «¿y con intereses cuánto queda?», la respuesta sale de tus datos, y si la pregunta lleva a una negociación, se abre un caso para tu equipo. Puedes verlo en una demo.

Este artículo es informativo y no constituye asesoría legal ni financiera. Las tasas del ejemplo son ilustrativas; consulta siempre la certificación vigente de la Superintendencia Financiera.